Huset var tidigare herrgård i Hjälmsänga och flyttades till Rydaholm ca 1901, då Frans Johansson öppnade affär där. 1918 övertog systersonen Johan Davidsson affären, som han drev tillsammans med brodern Knut Falk. I huset fanns också Smålands enskilda bank, bibliotek, sjukkassa och apoteksfilial.